Не доверяешь рынку? Доверься профессионалам!

К этому можно относиться по-разному, но свободные деньги у наших граждан бывают! Например, выдался у человека удачный «сезон», принесший большую прибыль, чем ожидали. Да мало ли что, но у человека на руках оказывается значительная сумма денег, которая временно «свободна»… И что с ней делать? Этот вопрос иногда ставит в тупик. Свой вариант ответа на него предлагает заместитель начальника управления операций на финансовых рынках «Новосибирсквнешторгбанка» Регина Дзикавичюте.

— Ситуация, которую вы описали, действительно не такая уже и редкая. К нам обращаются клиенты, которым удалось что-то выгодно продать или на чем-то заработать. Купили квартиру, машину, мебель, съездили на курорт — а что дальше? Деньги надо во что-то вкладывать, иначе они просто обесцениваются. Хорошо тем, у кого есть собственный бизнес и возможность его развития. Можно открыть вклад — рублевый, валютный, металлический («ВН» писал о нем). Шаг, безусловно, взвешенный и разумный. Но есть другой, более интересный способ не только сохранить, но и увеличить свои средства — передать их банку в доверительное управление. Из них будет сформирован портфель из различных видов ценных бумаг, а специалист банка — ваш управляющий — ежедневно анализируя ситуацию на фондовом рынке, принимает решение о покупке, продаже или замене одних ценных бумаг на другие.

— Насколько это надежно и выгодно?

— Что касается надежности, то она обеспечивается самой банковской системой и теми гарантиями, которые, например, наш «Новосибирсквнешторгбанк» предоставляет любому своему клиенту. А про выгоду разговор особый.

Все знают, что существуют рынок ценных бумаг, что в какой-то момент их рыночная стоимость то повышается, то понижается. И вот искусство управляющего — человека, который работает на этом рынке, — уловить момент и вовремя купить или продать акции с целью получения прибыли. Безусловно, бывают разные ситуации на рынке, происходят кризисы, падения, взлеты, поэтому мы не можем говорить о каких-то совершенно определенных показателях прибыльности — в один год она может составить 70 (!) процентов, в другой — 10. Так, например, по итогам работы за 9 месяцев по договорам доверительного управления наши клиенты получили прибыль в размере от 6 до 33% годовых.

— А можно ли получить еще больше?

— Можно, если фондовый рынок растущий и нет политических потрясений. А также нужно учитывать, что существуют разные виды рыночной стратегии, которые мы предлагаем нашим клиентам: рискованная, консервативная и умеренная. Мы вкладываем средства в ценные бумаги с разной степенью риска. Например, акции предприятий — по ним можно получить очень высокую прибыль, а может ее и вообще не быть. Зато государственные облигации — пусть немного, но зато очень надежно. И поэтому, если вы хотите получить большую прибыль, то будьте готовы и к риску, что можете вообще заработать чуть-чуть…

— Как узнать, что банк правильно распорядился средствами и не купил какие-нибудь акции, которые никому не нужны?

— Прежде всего, банку так поступать просто невыгодно. Согласно договору, который мы заключаем с каждым клиентом, наша комиссия (или доход — как кому удобнее) составляет 15 процентов от прибыли клиента. Понятно, что в убыток себе работать никто не будет! Во-вторых, каждый клиент может через наш сайт с помощью собственного пароля зайти на его «секретную» часть и посмотреть содержание своего портфеля — какие акции и когда были куплены, динамику цен, прибыльность или убытки. Можно всегда оперативно связаться с «портфельным управляющим» — специалистом банка, который лично работает с клиентом, и задать ему любые вопросы, связанные с обоснованием тех или иных покупок и продаж. Можно даже что-то советовать — например, приобретать акции каких-то совершенно конкретных эмитентов или отрасли, скажем, энергетика или нефтянка, — и если ваш доводы покажутся ему убедительными, он может провести такую операцию. Так что возможностей для контроля достаточно, и в любой момент мы готовы предоставить клиенту любую информацию.

— Вот интересный человек, которого вы упомянули — «портфельный менеджер», управляющий доверенными средствами. Получается, что именно он принимает определенные решения, и судьба чьих-то денег зависит полностью от него?

— Отчасти это верное утверждение. Действительно, «портфельный менеджер», или «управляющий», как их иногда называют, — это совершенно реальный человек, который управляет доверенными ему средствами. Для этого у него есть все для принятия определенных решений: аналитические информационные каналы, газеты, интернет, телевизионные каналы ведущих мировых информационных агентств. Плюс к этому я бы добавила еще один очень важный фактор: решение принимает он один, но весь опыт и технологии банка работают на него.

— Если вдруг появится желание самому управлять своими средствами — это возможно?

— Конечно! Но только это будет уже не «доверительное управление«, а просто поручение клиент — банк на покупку-продажу определенных ценных бумаг, где мы выступаем как брокер. И решения принимаете вы сами. Брокерским обслуживанием клиентов банк занимается уже более 10 лет. В принципе, начинать работу на фондовом рынке можно и с двадцати тысяч рублей.

— А какая сумма и на какой срок принимается в доверительное управление?

— Достаточно большая — минимальный размер составляет пятьсот тысяч рублей. Этому есть свое объяснение. Такая сумма позволяет провести достаточно ощутимую диверсификацию средств — то есть приобретение ценных бумаг различной степени надежности, которые в случае возникновения каких-либо форс-мажорных обстоятельств будут своей прибылью перекрывать возможные убытки. Вот возьмите, например, акции…

—…«Юкоса»!

Пусть будут «Юкоса». Но это особый разговор. При хорошем современном ведении бизнеса это предприятие имеет большие проблемы с уплатой налогов государству. А мы оцениваем налоговый риск как один из самых негативных факторов, влияющих на жизнедеятельность предприятия… И что касается «Юкоса», мы рекомендуем нашим клиентам эти акции не приобретать. А если говорить про другие акции, то мы работаем с наиболее надежными «голубыми фишками». Колебания цены на их бумаги, информация о событиях внутри предприятия, объем спроса и предложения — все это факторы для принятия решения: купить и держать акции, либо продать. И если сейчас цены на акции каких-то предприятий «присели», то этот момент надо просто переждать… до следующего рыночного роста. То есть все должно быть «выровнено»: риски — надежность, прибыль — убыточность ради конечной цели — получения дохода. По этой же причине я считаю, что минимальный срок размещения средств в доверительном управлении — не менее одного года. Именно за этот период происходят значимые изменения на рынке, кроме того, есть ценные бумаги, получение дохода по которым просто привязано к определенным датам — месяцу, кварталу, полугодию, году… И если вы чувствуете, что у вас достаточно возможностей обойтись в течение длительного времени без вложенных денег — тогда есть смысл включаться в эту работу.

— А если вдруг очень срочно понадобились деньги?

— Такое тоже бывает. Но в этом случае вы просто не получите ту прибыль, на которую можно было бы рассчитывать, проработай они, скажем, вместо трех месяцев или полугода целый год. Вообще, мы постарались предусмотреть такую ситуацию: никто не застрахован от острой потребности в деньгах! Вы можете в любой момент вывести средства из доверительного управления. А в случае, если вам остро необходимы деньги, но вы не хотите изымать их из оборота, банк предоставляет кредит под средства, находящиеся в доверительном управлении. Такой кредит можно получить буквально в течение часа.

Выгода самая прямая — и деньги не уходят с рынка, не надо ничего продавать, и доход по ценным бумагам, как правило, превышает сумму процентов по кредиту. В этом случае часто оказывается, что клиент пользовался деньгами банка практически «бесплатно». Правда, при этом он недополучил какую-то часть прибыли, но всегда есть шанс, что в следующем периоде он и ее сможет «отработать».

— Что делать тем, у кого нет таких больших денег?

Мы сейчас готовим новый проект, который позволит нашему банку значительно расширить круг желающих поучаствовать в работе рынка ценных бумаг, причем даже с небольшими первоначальными средствами. И я думаю, что когда для наших граждан слова «акция», «дивиденды», «доход по ценным бумагам» станут привычными, наступит действительно «рыночная ситуация», которую можно обсуждать. А пока мы можем предложить всем желающим посмотреть, что такое рынок ценных бумаг, и с помощью специалистов нашего банка сохранить и увеличить свои денежные средства.